第296章 市场在犹豫和割裂的环境下迎来了喘息

    市场在犹豫和割裂的环境下迎来了喘息

    沪指低开0.34%，深成指低开0.23%，创业板指低开0.24%，财税数字化、sora等板块指数跌幅居前。

    上周五，市场全天探底回升，三大指数涨跌不一，沪指周线收7连阴。沪深两市成交额较上个交易日缩量，再创年内新低。总体上个股涨多跌少，全市场超3900只个股上涨，板块方面，贵金属、创新药、中药、sora概念等板块涨幅居前，银行、保险、人形机器人、pcb等板块跌幅居前。截至收盘，沪指跌0.26%，深成指涨0.25%，创业板指涨0.51%。

    从成交额前十的etf来看，沪深300etf成交额位居首位，另有三只沪深300etf分居第三、第四和第十位；上证50etf成交额环比增长86%位居第二位。从成交额环比增长前十的etf来看，黄金etf成交额环比增长超3倍位居首位；两只创新药相关的etf分居二、三位，成交额均环比增长超一倍。

    上周成交量已经持续萎缩到了5000+，信心的崩溃是最可怕的；所以本周的第一任务是要回量，在成交量没有明显回暖之前，一切都是扯淡，所以能否出手就看这个信号；

    四大期指主力合约中，ih、if、im合约多空双方均加仓，ih、im合约空头加仓数量较多，if多头加仓数量明显大于空头；ic合约多头加仓空头减仓。

    总之指数调整还未结束，加上周末消息偏利空，预计继续调整后，周一）下午或者明天上午大概率会出现短期的低点，周一下午最好收个下影线的k线比较好；

    目前，a股破净率已超14%，并位于历史相对高位水平，市场主要指数估值也持续回落。其中，上证指数目前市盈率（ttm）13.17倍，处于近十年38.63%百分位，市净率1.22倍，位于近十年1.96%百分位，位于历史极低水平。此外，深证成指、创业板指的估值水平也于近期回落明显，尤其是创业板指，目前市净率、市净率的百分位分别仅为0.59%、0.78%。

    ??周一要闻1、海内外半导体上市公司中报频频“预喜”，多类芯片价格迎来全面上涨。

    2、上海发放首批完全无人载人车牌照自动驾驶商业化时代迎来发展机遇。

    最高检定于7月8日召开“行政检察与民同行，助力法治中国建设”新闻发布会。

    3、创新药迎来全链条支持重磅利好细分龙头公司盈利能力提升可期 4、上海将围绕战略性语料资源重点发力，大模型持续迭代下有望催生进一步需求

    5、《科创板日报》独家获悉，国内首款搭载鸿蒙操作系统的人形机器人夸父正在蔚来、江苏亨通集团等工厂检测验证。 6、设备更新项目持续推进 科学仪器领域订单有望加速落地

    7、据中钢协，2024年6月下旬，重点统计钢铁企业共生产粗钢2167.65万吨、生铁1937.30万吨、钢材2283.99万吨。其中，粗钢日产216.76万吨，环比下降0.80%。

    8、美股三大指数上周五集体收涨，道指涨0.17%，上周累计上涨0.66%；纳指涨0.9%，上周累计上涨3.5%；标普500指数涨0.54%，上周累计上涨1.95%。

    9、2024世界人工智能大会暨人工智能全球治理高级别会议6日正式落下帷幕。本届大会对接132个采购团组，预计意向采购金额150亿元，推动24个重大产业项目签约，预计总投资额超400亿元

    10、联合国粮农组织报告指出，6月粮农组织植物油价格指数平均为131.8点，环比上涨4.0点（3.1 %），创2023年3月以来的新高。国际棕榈油价格在连续两个月下跌后6月出现反弹，主要原因是更具竞争力的价格推动全球进口需求复苏。

    11、证监会等六部门日前制定《关于进一步做好资本市场财务造假综合惩防工作的意见》，在立法层面上，将推动修订证券法，对违规信披公司和责任人的罚款上限由60万元、30万元大幅提升至1000万元、500万元;《刑法修正案(十一)》将违规披露的刑期上限由3年提高至10年;

    四连板东易日盛公告，预计上半年净亏损4.8亿元-7.2亿元。恩捷股份公告，上半年净利预降74.5%-81.6%。晶澳科技公告，预计上半年净亏损8亿元-12亿元。领益智造公告，预计上半年净利同比下降37.51%-45.52%。科大讯飞公告，预计上半年净亏损3.8亿元-4.6亿元。

    江苏舜天2009年至2021年虚增营收103亿，股票将被实施其他风险警示；公募量化基金遭遇“滑铁卢”，年内份额缩减近150亿份；广电网络因2022年年报虚假记载被实施其他风险警示，股票简称变更为st广网；英伟达评级罕见遭下调，分析师对未来上涨空间发出警告。

    下面再看看题材个股机会：1）贵金属：这里简单梳理下，周五美非农就业人数公布，失业率达4.1%再创新高，权益资产（美股）和大宗商品特别是贵金属（金银铜）大涨，美元美债大跌；

    失业率创新高，是因为老美经济下滑，也就是企业经营成本增加，说明货币成本高，也就是利率太高；之前漂亮国还嘴硬说要2025年再降息，很明显现在企业已经扛不住了，

    国家数据局表示，正在加快研究制定数据资源开发利用政策文件，部分政策很快就会出台。湘邮科技晋级2连板，通达海、天亿马、任子行等低位股纷纷涨停。

    2）大科技（半导体）;英伟达分支最近不断被挖掘分支，铜箔之后，周五又到gb200，；

    英伟达的多款gpu+服务器交货潮将至，其中gb200 nv系列ai服务器的交付情况备受关注，其中铜缆高速连接器继续成为资金热捧方向，低位品种显盈科技20cm涨停，神宇股份一度涨超10%，沃尔核材亦收复短期均线。

    3）税改数字化：目前会议的预期还在，机构周末还在有推万亿市场的，很多叠加了金融概念，金融也是最近护盘的主要力量之一；

    永吉股份（观点仅供参考）,芯片,主要是高端芯片涨价驱动，

    001309 德明利（观点仅供参考）：存储方向的容量中军，且步入7月，业绩中报炒作迎来预期，德明利业绩高增长预期非常明确，所以可以左侧交易，稳健可以等回踩10日线附近再低吸;

    000737北方铜业（观点仅供参考）；小金属中锗最近涨的很猛。

    经纬辉开（观点仅供参考）：参股诺思+pet铜箔+射频模组+特高压+芯片，同时也是量化表，周一先看水下5日线承接情况再决定是否拿个先手，否则只能等10日线附近在考虑了，量化表波动还是很大的，注意下节奏；

    零点有数（观点仅供参考）：税改+数字经济概念，该股属上周表现非常强势，连续两天扛过市场大调整走强，可以高看一眼，周一关注10日线上表现机会。

    从历史经验来看，破净股数量的增加常被视为市场可能接近底部的信号之一，在风险逐步释放之后，市场后续也有望迎来估值修复。此外，新“国九条”中提及“市值管理”，政策逻辑和市场逻辑共振之下，可关注价值重估方向。

    策略建议：市场在犹豫和割裂的环境下迎来了喘息，科创板带动大部分个股迎来普弹，但幅度总体有限，两市量能继续不到6000亿水平。目前科技股作为市场确定性最高的成长性方向，仍有望先行带动盘面回暖。

    反过来一旦市场好转，相关板块内部也将再度展开轮动行情，后续重点把握结构性机会为主。结构上，在2890到2943点期间的任何位置止跌反弹都是符合走势终完美的；

    操作上，参与当前市场的话，要适当谨慎，不要追高，尽量以低吸为主。预计重要部门全会后市场流动性将现拐点，月末中央重要部门会议有望明确下半年稳经济的政策信号。后市关注3000点一带的压力，以及2900点附近的支撑力度。

    免责声明：创作目的是为了记录对a股走势的个人思考和研判，并用于记录我自己的操作轨迹，是我个人积累股票投资知识和反省操作失误的载体。文中内容具备时效性，其中观点存在过时无效、过期作废，观点仅供参考，不对您构成任何投资建议，据此操作风险自负。祝君，股运昌隆！